Cierre | Raizers completa la captación de 960.000 € para la refinanciación parcial de una villa de lujo en Saint-Barthélemy (Antillas francesas) al 12 %
– ⏱ 5 min
Este artículo tiene un propósito meramente informativo y no constituye, bajo ningún concepto, una recomendación de inversión ni asesoramiento financiero.
La plataforma de financiación participativa Raizers ha emitido el balance de cierre correspondiente a la ronda de financiación colectiva de un préstamo a favor de la sociedad prestataria SAS MAMITA —empresa del grupo Globality, dirigida por Philippe Curutchet—, destinado a la refinanciación parcial de una villa de lujo situada en el paraje de Merlette, en el barrio de Flamands, en Saint-Barthélemy (Antillas francesas). El proceso de suscripción pública ha concluido tras completarse la asignación de la totalidad de la línea de deuda, consolidando un volumen final levantado de 960.000 €. Conviene recordar que toda referencia a rentabilidad es inseparable del riesgo correspondiente, que se detalla más adelante.
La captación se completó en un periodo de 54 días desde su apertura, hasta cubrir el objetivo de 960.000 €. El análisis del flujo de capitales durante la ronda registra un ratio de aportación promedio aproximado de 12 € por minuto desde su activación, con la participación de 208 inversores y un ticket medio aproximado de 4.615 € por inversor.
Condiciones Financieras de la Operación
La operación se instrumenta como un préstamo por importe de 960.000 € con un tipo de interés del 12 % anual y un plazo de 24 meses; dicha referencia de rentabilidad está sujeta al riesgo de la inversión y no está garantizada. Según la documentación, se retienen seis meses de intereses, que se abonan a los inversores en los dos meses siguientes a la fecha de emisión, mientras que el resto de los intereses y el principal se abonan a vencimiento, cuando el operador reembolsa el préstamo. El contrato prevé la posibilidad de reembolso anticipado en caso de venta de la villa antes del vencimiento. El objeto de la financiación es la refinanciación parcial del activo, que permite al grupo reconstituir parte de sus fondos propios para reinvertirlos en nuevas operaciones. De conformidad con el marco regulatorio europeo, los inversores no experimentados disponen de un periodo de reflexión precontractual de cuatro días naturales para revocar su compromiso sin justificación ni penalización.
Descripción del Activo, Estado de Obra y Operador
El activo es la villa «Les Merlettes», una vivienda unifamiliar de 130 m² —con tres dormitorios con baños privados, salón-comedor, cocina interior y exterior, terraza y piscina privada— integrada en un complejo de cinco villas independientes desarrollado por PRUNEVAL, filial de MAMITA, sobre una parcela de 409 m² y con construcción conforme a la normativa antisísmica y anticiclónica. Adquirida sobre plano en 2022 y financiada con fondos propios y un préstamo bancario de 1,92 millones de euros del Crédit Agricole de Guadalupe, la villa se encuentra terminada en un 90 %, en fase de acabados, con entrega prevista para octubre de 2026. El inmueble se ubica en Flamands, al noroeste de la isla, una de las zonas residenciales más codiciadas de Saint-Barthélemy, a pocos minutos de la playa de Flamands, del aeropuerto y de Gustavia. La comercialización se ha confiado a Douglas Elliman Saint-Barthélemy.
El operador, SAS MAMITA (capital social de 80.000 €, inscrita en el Registro Mercantil y de Sociedades de Basse-Terre), forma parte del grupo Globality, especializado en la rehabilitación de alta gama, la promoción inmobiliaria y la compraventa de inmuebles excepcionales en la cuenca de Arcachon, la Costa Azul, los Alpes y Saint-Barthélemy, según la información aportada. La estrategia de salida se basa en la venta de la villa, con un precio de venta sujeto a un ajuste progresivo regulado contractualmente en caso de no producirse la venta.
Estructura de Capital, Ratios de Cobertura y Garantías Reales
La villa ha sido valorada por la agencia Barnes de Saint-Barthélemy en 5,25 millones de euros. Frente a la suma del préstamo de Raizers y del préstamo bancario (2.880.000 €), la operación presenta un ratio préstamo/valor (LTV) del 55 %. El reembolso se garantiza mediante una hipoteca de segundo rango a favor de Raizers en representación de los prestamistas, una garantía autónoma a primera demanda (GAPD) notarial de la sociedad holding SFIC —matriz de MAMITA— y un aval personal notarial de Philippe Curutchet, además del bloqueo de las cuentas corrientes de los socios de SFIC (792.000 €) durante toda la vigencia del préstamo, lo que impide cualquier reembolso al accionista antes del reembolso íntegro a los inversores.
Finalmente, en cumplimiento de la normativa que regula a las plataformas de financiación participativa, se recuerda a la base inversora que se trata de un producto de financiación participativa y no de un depósito ni de un producto de ahorro garantizado, y que las operaciones de crédito inmobiliario conllevan riesgos específicos, tales como la falta de liquidez, el riesgo de no obtener el rendimiento esperado, la posibilidad de dilución o la pérdida total o parcial del principal en caso de insolvencia del deudor. Este proyecto de financiación colectiva no está autorizado ni supervisado por la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) ni por el Banco de España, y la información provista no ha sido revisada por estas instituciones. Asimismo, el capital invertido no cuenta con la cobertura del fondo de garantía de depósitos (Directiva 2014/49/UE) ni del sistema de indemnización de los inversores (Directiva 97/9/CE).
Realty Investor
Reunir mes a mes los datos de las plataformas y compararlos con criterios homogéneos es precisamente el trabajo que estamos automatizando en Realty Investor, una aplicación que agrupa en un único entorno las oportunidades de crowdfunding y crowdlending inmobiliario, con información verificada y métricas comparables.
Ya puedes probarla: nuestra beta está abierta y en ella se invierte con dinero simulado, sin poner capital, para conocer el mercado y familiarizarte con la herramienta antes de que llegue, en unos meses, la versión con inversión real.
Descarga la beta y empieza a seguir el crowdfunding inmobiliario europeo desde una sola aplicación.